即期远期掉期是什么意思 即期远期的区别

即期远期掉期是外汇交易中常见的三种交易方式，它们之间存在一定的区别。

一、外汇掉期业务模式介绍

1. 外汇掉期：外汇掉期是指企业与银行签订合约，在同一外汇上约定两笔金额一致但买卖方向相反、交割日期和交割汇率不同的买卖交易。即，在买进或卖出一定数量的一种外币的约定在将来的某个特定日期，按照一定的交割汇率进行交割。

二、即期远期掉期的区别

2.1 即期对远期的掉期交易：即期对远期的掉期交易是指在起息日的不同，根据约定的合同、金额、价格等要素，在两个不同的交易日进行方向相反数量相等的两次到期结算交割的交易。即，在某个特定日期，按照约定的交割汇率进行交割。

2.2 远期对远期的掉期交易：远期对远期的掉期交易是指在不同的起息日进行方向相反数量相等的两次到期结算交割的交易。这种交易方式适用于有长期外汇需求的企业，可以通过远期交易来规避外汇市场的波动风险。

2.3 隔夜掉期交易：隔夜掉期交易是指在每天的交易日结束时进行买卖交易，在次日进行到期结算交割的交易。隔夜掉期交易的特点是短期，适用于短期的外汇资金调度需求。

三、即期远期掉期交易的特点

3.1 即期对远期的掉期交易特点：

即期对远期的掉期交易是根据交易双方在起息日和到期日之间约定的期限进行交割的，常见的期限有1周、2周、1个月、3个月等。这种交易方式在交割前不需要支付任何费用，适用于中长期外汇调度需求。

3.2 远期对远期的掉期交易特点：

远期对远期的掉期交易是根据交易双方在起息日和到期日之间约定的期限进行交割的，常见的期限同样有1周、2周、1个月、3个月等。这种交易方式适用于有长期外汇需求的企业，可以通过远期交易锁定汇率。

3.3 隔夜掉期交易特点：

隔夜掉期交易是在每天的交易日结束时进行买卖交易，在次日进行到期结算交割。这种交易方式一般适用于短期的外汇资金调度需求，可以通过隔夜掉期交易来低成本地获取资金。

四、小结

即期远期掉期是外汇交易中常见的三种交易方式。即期对远期的掉期交易是根据起息日和到期日的不同进行交割，适用于中长期的外汇调度需求；远期对远期的掉期交易适用于长期的外汇需求，可以锁定汇率进行交割；隔夜掉期交易适用于短期的资金调度需求，可以低成本地获取资金。企业在外汇交易中可以根据自身需求选择合适的交易方式。